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具有国资背景与复兴系投资背景双重后盾的永安保险发展并不顺利，虽然其核心偿付能力充足率和综合偿付能力充足率达标，却因风险评估情况不达标导致风险评级降为C类
在保险业中体量并不算大的永安保险，却同时拥有国资背景与复星系投资背景，其在2018第二季度偿付能力报告中披露，公司主要的三大股东为陕西延长石油（集团）有限责任公司、上海杉控投资有限公司、上海复星工业技术集团，三大股东占股高达56.01%，而背景厚重的永安保险盈利能力却十分有限，营收乏力、净利润接连下降、子公司亏损严重，风险评级遭遇下调，困难重重的永安保险如何突围？对于上述情况，截至发稿时，永安保险并未给予相关回复。
困局
永安保险的产品主要分为五类：机动车辆险、人身意外险、责任险、短期健康险、企材财产保险。从披露的信息来看，其中保险金额占据大头的是机动车辆险。
以目前披露的财务情况来看，永安保险营收能力十分有限，2015年到2017年三年间的营业收入分别为83.30亿元、98.58亿元、95.64亿元，增速缓慢，在营收乏力的背后，净利润也接连下降，2017年的净利润直接“腰斩”，从2015年到2017年的净利润分别为8.33亿元、6.03亿元、3.01亿元，并且2017年净现金流量为负，且持续下滑。
同时，全资子公司永安保险销售有限公司也亏损严重。永安保险销售公司成立于2012年，由永安保险出资2000万元设立，并于2013年增资至5000万元。根据2018年第二季度的偿付能力报告，获得增资的子公司保险业务收入较上一季度有所增加，但近年来一直处于亏损状态，营业成本在逐年上涨，而亏损金额从2013年的69万元增加到2018年的976万元。
在评级方面，永安保险在最近一个季度的风险综合评级中仅获得C类评级，上季度评级为B类。根据《保险公司偿付能力管理规定（征求意见稿）》的要求，C类公司不达标的原因，主要指偿付能力充足率不达标，或者属于偿付能力充足率虽然达标，但操作风险、战略风险、声誉风险和流动性风险中某一类或几类风险较大的公司。
永安财险的偿付能力充足率与上季度持平，在标准范围之内，所以并不属于偿付能力充足率不达标导致评级下调，而针对此次评级下调的真正原因，公司在报告中表示，主要与操作风险、战略风险、流动性风险、声誉风险的部分评估项目实际执行情况与监管评估标准存在差距有关。公司在报告中表达了进行整治的决心，称将持续做好风险综合评级基础数据报送工作、加强舆情监测及分析报告、加强年度人物分解和落实、就监管机关操作风险公司治理分值调整情况向董事会报告。
永安保险的风险具体体现在哪里呢？以流动性风险为例，公司的净现金流长期处于负值状态。财报显示，公司近年来的现金流一直为负值，对此公司给出的解释是，“由于投资活动产生的净现金流量19.51亿元，筹资活动产生净现金流量-4.51亿元，当年现金及现金等价物净增加额为-1.14亿元”。同时，年报披露，根据目前流动性风险现状进行评估，预计未来期间净现金流量在部分季度内会小于零。
在战略风险及声誉风险方面，公司也承认了自己的不足，称自己的战略规划存在滞后性，声誉风险总结分析工作做的也不够，没有完整的声誉负险工作记录材料，没有专项总结，缺少声誉风险管理联动机制。
而在最重要的信用风险上，公司保费逾期金额数量也不小。数据显示，截至2017年末，公司应收保费31，799万元，比年初26，826万元增加4，974万元，增长18.54%。永安保险对此的解释是“新增应收主要分布在非车险业务上，财产险应收中，2017年占应收总额的71.8%，分期未到结算期业务占应收总额的33.7%”，剔除各种因素后的逾期6020万元，占应收总额的18.93%。 共2页 [1] [2] 下一页 搜索更多: 永安保险 |
